Viele Menschen haben aktuell weniger Geld zur Verfügung, denn die hohe Inflation sorgt für steigende Preise. Als Kreditnehmer profitierst du jedoch von einer hohen Geldentwertung, da der reale Wert deiner Schulden sinkt.
Auf welche Darlehen die Geldentwertung einen positiven Einfluss hat, warum die Bauzinsen durch die Inflation steigen und welche Vorteile Kapitalanleger haben, erfährst du im folgenden Artikel.
Warum hilft dir die Inflation bei deiner Baufinanzierung?
Ob du von einer hohen Inflation profitierst, hängt von der Art deines Immobiliendarlehens ab. Wenn du dich für ein variables Darlehen, bei dem die Zinsen an die aktuelle Marktlage angepasst werden, entschieden hast, bringt die Geldentwertung dir nichts. Die Bank orientiert sich bei dem Darlehenszins unter anderem auch an der Inflationsrate, sodass auch dein Kredit entsprechend teurer wird.
Bei einem Darlehen mit einem festen Zinssatz wie einem Annuitätendarlehen profitierst du von der Inflation: Du legst den Sollzins für mehrere Jahre fest, die Bank kalkuliert in ihren Konditionen die zu erwartende Inflation mit ein. Steigt die Geldentwertung nun stärker als vom Kreditinstitut kalkuliert, schrumpfen deine Schulden schneller. Für den Gläubiger ist die Monatsrate, die er von dir bekommt, weniger wert.
Von diesem Vorteil profitierst du jedoch nur, wenn auch dein Gehalt entsprechend angeglichen wird. Durch eine hohe Inflationsrate musst du natürlich mehr Geld für deinen Lebensunterhalt ausgeben. Sollte dein monatlicher Verdienst also nicht ansteigen, hast du am Monatsende weniger im Portemonnaie - der sinkende Wert deiner Schulden nützt dir nur wenig.
Welche Vorteile haben Kapitalanleger durch die hohe Inflation?
Für Kapitalanleger ist die steigende Inflation vorteilhaft: Orientiert sich die Miete am Verbraucherpreisindex und steigt durch die hohe Inflationsrate an, gleicht der Mieter die Geldentwertung aus. Als Vermieter profitierst du von steigenden Einnahmen, musst aber weiterhin die bereits festgelegte Rate für deine Baufinanzierung zahlen. Die Finanzierung wird für dich also günstiger und deine Schulden werden weniger wert.
Baufinanzierungen Hamburg: Wer sich als Anleger aktuell für die Investition in eine vermietete Immobilie entscheidet, muss bei der Baufinanzierung mit höheren Zinsen rechnen. Durch die Inflation sind auch die Darlehenszinsen kräftig angestiegen. Bei einer vermieteten Immobilie kannst du die Kreditzinsen jedoch in voller Höhe steuerlich geltend machen. Sind die Zinsausgaben höher, kannst du also einen höheren Betrag in deiner Steuererklärung ansetzen und profitierst im Ergebnis von einer geringeren Steuerlast.
Profitierst du von der Inflation, wenn du jetzt eine Immobilie kaufst?
Durch die hohen Finanzierungszinsen ist es aktuell teurer, einen Kredit aufzunehmen. Käufer bekommen nicht mehr so einfach einen Kredit und die Nachfrage nach Immobilien geht zurück. Die Zinserhöhungen zeigen bereits leichte Auswirkungen auf den Immobilienmarkt und in einigen Regionen sind die Preise bereits leicht gesunken oder haben ihren Anstieg verlangsamt.
Wenn du eine Immobilie kaufst, um selbst darin zu wohnen, dient das in erster Linie vor allem deiner Altersvorsorge und du musst dir keine Gedanken um künftige Mieteinnahmen machen. Von der Inflation profitierst du in dieser Situation also nicht unbedingt.
Entscheidest du dich hingegen für eine Kapitalanlage, ist das eine sichere Anlageform, die vor hohen Wertverlusten schützt. Ob sich die Investition tatsächlich lohnt, solltest du mit einer Renditeberechnung genau prüfen.
Wie sich die Zinsen in der Zukunft entwickeln, kann niemand seriös voraussagen. Darum solltest du bei der Wahl der Zinsfestschreibung sorgfältig überlegen. Entscheidest du dich für eine kürzere Zinsbindung, hast du noch nicht viel getilgt und bei einer Anschlussfinanzierung musst du eine hohe Summe prolongieren. Sind die Zinsen zu diesem Zeitpunkt hoch, wird die Finanzierung also teurer. Bei einer längeren Zinsbindung profitierst du von mehr Planungssicherheit.
Fazit: Inflation wirkt sich auf den Wert der Schulden aus
Durch die Geldentwertung werden bei steigender Inflation auch deine Schulden weniger wert. Auf der anderen Seite steigen die Kosten - wenn du als Immobilieneigentümer Instandhaltungen oder Modernisierungen durchführst, musst du dafür auch mehr bezahlen. Ob sich ein positiver Effekt durch die Inflation ergibt, hängt also immer sehr stark vom Einzelfall ab.
